完山老板已将合作协议草拟妥当，只等谢菽红签字。就在此时，东京警视厅的风波刚过，李珠姬虽然被迫转学到青山实践女子学校，但她和杨凯之之间仍未断联，二人通过书信秘密来往。杨凯之还特意叮嘱李人骏，不要将此事告诉梁乡，免得又招来他一番苦口婆心的规劝。
杨一帆与杨凯之碰面时，直接问他是否还在与李珠姬纠缠，杨凯之否认到底。杨一帆认为梁乡是个人才，应当设法拉拢。而杨凯之却指出，如今清廷有意将梁乡培养为未来的军事领袖，局势发展成不是他去接近梁乡，而是梁乡倒来拉拢他。只要谁手头缺钱，梁乡总会主动送钱，姿态摆得很低。
此前梁乡剪断辫子，这在宗室子弟中属破天荒的行为。杨一帆提醒杨凯之，若梁乡真有延揽之意，不妨顺势跟上，趁机打入其核心圈子。这是绝佳时机。图书馆里，梁乡埋头苦读，平田一郎时常观察他，劝他要从失败中汲取教训。
杨一帆随后拜访吴天白，两人在店楼上私谈。吴天白依旧坚定投身革命，热衷于颠覆清王朝、制造动荡。而杨一帆更关注革命之后该建立怎样的国家，强调未来制度建设的重要性。
吴天白提出让谢菽红帮忙倒腾军火，他深知她身份特殊，可在多方穿梭。晚饭时，他向谢菽红提出请求，话没说完，谢菽红便点头答应了，不过提出一个条件：要吴天白当她的伙计。
光绪二十九年十二月二十三日（1904年2月8日），日本海军不宣而战，突然袭击俄军在中国旅顺口的舰队，日俄战争爆发。梁乡被紧急召往绫仓公爵府邸，公爵问他一个假设题——若他是袁世凯，掌握所有军事力量，他会如何应对昨日爆发的战争？
报纸头条刊登了战争新闻，梁乡怒火中烧，将满腔愤怒倾泻到喋喋不休的李人骏身上。杨凯之却冷静认为，此战正好是观察日军实战的机会，可以大有学习。吴天白此时与完山洽谈军火生意，因他精通枪械，完山不敢糊弄，只得在原价基础上让出五元。但谢菽红不同意，她精明地指出，战争会使兵工厂扩产，战死士兵越多，市场上枪械越多，必然供过于求，至少还要再让十元。
日俄战争持续升级，而清政府的中立态度令无数国人心痛。梁乡决心刻苦钻研军事，他深刻意识到自己与革命党人的理念水火不容，未来的对立将更加激烈。
与此同时，东京的安全警察为李珠姬安排了一门政治婚姻，她不愿就范，跑去找杨凯之，提出两人一起逃回中国。但杨凯之身负革命使命，暂时无法离开东京，只能婉拒。很快，安全警察找上门来，李珠姬的逃脱机会彻底破灭。
一天，梁乡走进谢菽红开的文具店，什么都没买，只是提出想请她吃顿饭。谢菽红微笑应允，表示换身衣服就过来。风暴虽未停歇，但他们都在风中寻找属于自己的选择与方向。
